Podíl:
Aktivní úroková sazba v tom, co tvoří, faktory a příklady
aktivní úroková sazba je částka úroků účtovaných za období, vyjádřená jako procento částky kapitálu, kterou věřitel půjčil dlužníkovi za použití aktiva.
Aktivní úrokové sazby jsou obecně zaznamenávány každoročně, což je známé jako roční úroková sazba. Ostatní úrokové sazby mohou být aplikovány pro různá období, jako je měsíc nebo den, ale obecně jsou anualizovány.
Aktiva, která jsou vypůjčena, mohou zahrnovat hotovost, spotřební zboží a velká aktiva, například vozidlo nebo budovu.
Peníze, které mají být vyplaceny, jsou obecně vyšší než částka, kterou si vypůjčila. Je to proto, že věřitelé chtějí být odškodněni za svou neschopnost používat tyto peníze v období, kdy tyto prostředky půjčovali..
Celkový úrok z vypůjčené částky závisí na výši jistiny, aktivní úrokové sazbě, frekvenci kapitalizace a době trvání úvěru..
Index
- 1 Jaká je aktivní úroková sazba??
- 1.1 Náklady na dluh
- 2 Význam
- 3 Faktory aktivní úrokové sazby
- 3.1 Vysoká aktivní úroková sazba
- 3.2 Nízká aktivní úroková sazba
- 4 Příklady
- 5 Odkazy
Jaká je aktivní úroková sazba??
Úrok je v zásadě výnos nebo leasingový poplatek dlužníkovi za použití aktiva. V případě velkého aktiva, jako je vozidlo nebo budova, je někdy aktivní úroková sazba někdy označována jako leasingová sazba.
Pokud je dlužník stranou s nízkým rizikem, bude mu obvykle účtována nízká úroková sazba. Pokud je dlužník považován za vysoké riziko, bude úroková sazba, která bude účtována, vyšší.
Pokud jde o peníze, které jsou půjčovány, je aktivní úroková sazba běžně uplatňována na kapitál, což je částka půjčených peněz. Aktivní úroková míra je cena dluhu dlužníka a míra návratnosti pro věřitele.
Tyto úrokové sazby platí v mnoha situacích zahrnujících půjčky. Lidé si půjčují peníze na nákup domů, financují projekty, začínají podniky, platí univerzitní poplatky atd..
Podniky získávají úvěry na financování kapitálových projektů a rozšiřují své činnosti. Toho je dosaženo nákupem stálých aktiv, jako jsou pozemky, budovy, stroje, nákladní automobily atd..
Náklady na dluh
Zatímco aktivní úrokové sazby představují úrokové výnosy pro věřitele, představují pro dlužníka nebo společnost náklady na dluh.
Společnosti zvažují náklady na půjčku proti kapitálovým nákladům (výplata dividend), aby určily, který zdroj financování bude nejméně nákladný.
Vzhledem k tomu, že většina společností financuje svůj kapitál, a to buď prostřednictvím dluhové a / nebo kapitálové emise, náklady kapitálu se vyhodnocují, aby se dosáhlo optimální kapitálové struktury.
Význam
Aktivní úrokové sazby jsou jedním z nejsilnějších vlivů ekonomiky. Usnadňují tvorbu kapitálu a mají hluboký dopad na všechno od individuálních investičních rozhodnutí až po tvorbu pracovních míst, měnovou politiku a zisky firem..
Ve volném tržním hospodářství aktivně úrokové sazby obecně stanoví zákony nabídky a poptávky.
Poptávka po úvěrech je nepřímo úměrná aktivním úrokovým sazbám. To znamená, že vysoké úrokové sazby odrazují podniky a jednotlivce, obvykle provádějí projekty investičních výdajů. Nízké úrokové sazby podporují úvěry.
Poptávka po fondech však vychází také z produktivity investic realizovaných s vypůjčeným kapitálem.
Společnost XYZ může být například ochotna zaplatit vyšší aktivní úrokovou sazbu, pokud návratnost investic převyšuje náklady na fondy.
K úvěru dochází pouze tehdy, když se jiná osoba nebo společnost zaváže vzdát se současné spotřeby a půjčovat peníze dlužníkovi. Aktivní úroková sazba však musí být dostatečně vysoká, aby přesvědčila věřitele, aby půjčovali.
Z tohoto důvodu se zvýší nabídka finančních prostředků, které mohou být poskytnuty.
Úrokové sazby ovlivňují ceny mnoha investic, zejména akcií. To se děje proto, že jsou klíčovými složkami současné hodnoty a budoucích výpočtů hodnoty.
To je jeden z důvodů, proč ceny akcií obecně rostou, když úrokové sazby klesají, a naopak.
Faktory aktivní úrokové sazby
Aktivní úroková sazba účtovaná bankami je určena řadou faktorů, včetně stavu ekonomiky. Aktivní úrokovou sazbu v ekonomice určuje centrální banka země.
Vysoká aktivní úroková sazba
Když centrální banka stanoví aktivní úrokové sazby na vysoké úrovni, náklady na dluh se zvyšují. To odradí lidi od půjček a snižuje poptávku spotřebitelů.
V ekonomice s vysokou aktivní úrokovou sazbou se lidé uchylují k úspoře svých peněz, protože dostávají více za míru úspor.
Aktivní úrokové sazby navíc rostou, když se inflace zvyšuje. Podobně, pokud jsou pro banky stanoveny vyšší rezervy, existuje omezená nabídka peněz, nebo je větší poptávka po úvěrech..
Ovlivněn je také akciový trh. To se děje proto, že investoři preferují vyšší míru úspor než nízké výnosy z akciového trhu.
Společnosti mají také omezený přístup k kapitálovému financování prostřednictvím dluhu. To vede k poklesu ekonomiky.
Nízká aktivní úroková sazba
Během období nízkých úrokových sazeb je ekonomika stimulována. Je to proto, že dlužníci mají přístup k půjčkám za dostupné ceny.
Vzhledem k nízkým úrokovým sazbám z úspor jsou společnosti a jednotlivci s větší pravděpodobností utráceli více a kupují rizikovější investiční cesty, jako jsou akcie..
To podporuje výdaje na ekonomiku a kapitálové trhy, což vede k expanzi ekonomiky.
Příklady
Předpokládejme, že jednotlivec dostane hypotéku 300 000 dolarů na jeden rok od banky. Smlouva o úvěru stanoví, že aktivní úroková sazba úvěru je 15%..
To znamená, že dlužník bude muset zaplatit bance původní částku úvěru plus úroky.
To by bylo: $ 300,000 + (15% x $ 300,000) = $ 300,000 + $ 45,000 = $ 345,000.
Pokud společnost získá roční úvěr ve výši 1,5 milionu dolarů od úvěrové instituce, která účtuje úroky ve výši 12%, společnost musí splatit jistinu: 1,5 milionu dolarů + (12% x 1,5 milionu USD) = 1,5 milionu dolarů + 180 000 dolarů = 1,68 milionu dolarů.
Odkazy
- Julia Kagen (2017). Úroková sazba Investopedie. Převzato z: investopedia.com.
- Experimentální strojový překlad hesla 2019 z encyklopedie Wikipedia pořízený překladačem Eurotran. Úroková sazba Převzato z: en.wikipedia.org.
- Kimberly Amadeo (2018). Úrokové sazby a jak fungují. Zůstatek. Převzato z: thebalance.com.
- Equifax (2018). Typy úrokových sazeb. Převzato z: equifax.co.uk.
- Peníze Smart (2018). Úrokové sazby Převzato z: moneysmart.gov.au.